Die asiatischen Märkte waren gemischt, da die Wall Street aufgrund von Bankproblemen eine viertägige Pechsträhne verzeichnete

Die jüngste geldpolitische Erklärung der RBA deutete darauf hin, dass die Zentralbank bereits ihren monetären Höchststand von 3,85 % erreicht habe, teilte die Commonwealth Bank of Australia am Freitag in einer Mitteilung mit.

„Unsere Position zu dieser wichtigen Forward Guidance ist, dass der Vorstand bereit ist, den Leitzins in diesem Zyklus erneut anzuheben. Eine weitere Zinserhöhung erfordert jedoch, dass die Wirtschaftsdaten, insbesondere zu Inflation, BIP, Arbeitslosenquote und Löhnen, stärker werden als ihre aktualisierten Prognosen .“ , schrieben die Ökonomen von CBA.

„Mit anderen Worten, wir glauben nicht, dass die RBA die Liquiditätsrate erneut anheben wird, wenn die Wirtschaftsdaten ihren Erwartungen entsprechen oder schwächer als sie sind“, schrieben sie.

– Jihe Lee

Die HSBC-Aktionäre sollen am Freitag auf der Jahresversammlung der Bank über Vorschläge abstimmen, darunter auch über die Ausgliederung des Asiengeschäfts.

Die Beschlüsse 17 und 18 stehen auf der TagesordnungEingeführt von einer Gruppe von Investoren unter Führung von Ken Lowe, die Forderung nach einer „strategischen Überprüfung“ des Unternehmens, einschließlich Abspaltungen und stetiger Gewinne.

Diese wurden vom größten Anteilseigner von HSBC, Ping An Insurance, unterstützt, aber HSBC riet den Anlegern, die beiden Entscheidungen abzulehnen, eine Position, die von Anlegerberatungsfirmen unterstützt wurde. ISS und Glass Lewis.

Da diese als „Sonderbeschlüsse“ gelten, müssten die Vorschläge von Lowe mit 75 % Ja-Stimmen angenommen werden.

Lesen Sie hier die ganze Geschichte.

– Lim Hwi Ji

Die Kerninflation auf den Philippinen ging den dritten Monat in Folge auf 6,6 % im Jahresvergleich zurück, nach 7,6 % im März.

Dies lag auch unter den Erwartungen der Ökonomen von einem Anstieg um 7 %.

in einer Stellungnahme, Die Statistikbehörde des Landes sagte, der Abwärtstrend sei hauptsächlich auf einen Rückgang der Inflationsrate von Lebensmitteln und alkoholfreien Getränken zurückzuführen, die 7,9 % gegenüber 9,3 % im März verzeichnete.

Der Verkehr leistete den zweitgrößten Beitrag zur Abwärtsbewegung, wobei die Inflation im April bei 2,6 % lag, verglichen mit 5,3 % im März.

Die Inflation auf den Philippinen erreichte im Januar mit 8,7 % ein 15-Jahres-Hoch, den höchsten Stand seit Oktober 2008.

– Lim Hwi Ji

Die RBA sagte im Mai, dass die RBA immer noch glaubt, dass eine „weitere geldpolitische Straffung“ erforderlich sein könnte, um die Inflation einzudämmen. Geldpolitische Erklärung.

Die Zentralbank merkte an, dass dies „davon abhängen wird, wie sich die Wirtschaft und die Inflation entwickeln“.

Es kommt, als die Reserve Bank of Australia die Märkte überraschte, indem sie am Dienstag die Zinssätze um 25 Basispunkte auf 3,85 % erhöhte.

In ihrer Erklärung senkte die RBA ihre kurzfristigen Inflations- und BIP-Prognosen, sagte jedoch, dass die Inflation voraussichtlich bis Mitte 2025 nicht wieder an das obere Ende ihres Zielbereichs von 2-3 % zurückkehren werde.

Die Zentralbank geht außerdem davon aus, dass sich die Rohstoffinflation weiter abschwächen wird, während die Energie- und Dienstleistungsinflation voraussichtlich hoch bleiben wird, da im Dienstleistungssektor ein Anstieg der Arbeitskosten und Mieten erwartet wird.

– Lim Hwi Ji

Bruttoinlandsprodukt Indonesiens Er wuchs im Jahresvergleich um 5,03 % Im ersten Quartal 2023.

Das starke Wirtschaftswachstum übertraf in einer Reuters-Umfrage die Erwartungen von 4,95 Prozent und war höher als das im ersten Quartal des vergangenen Jahres verzeichnete Wachstum von 5,01 Prozent.

Auf Quartalsbasis schrumpfte Indonesiens Wirtschaft um 0,92 % und lag damit unter den Erwartungen eines Rückgangs von 1 %. Die Wirtschaft wuchs im vierten Quartal des vergangenen Jahres um 0,36 %.

Gemessen an der Produktion verzeichnete der Transport- und Lagersektor mit 15,93 % das größte Wachstum, sagte die Statistikabteilung des Landes. Gemessen an den Ausgaben verzeichneten die Exporte von Waren und Dienstleistungen mit 11,68 % das höchste Wachstum.

– Lim Hwi Ji

China Caixin Global Services Einkaufsmanagerindex / S&P Er fiel von 57,8 im Vormonat auf 56,4 im April.

Der Wert ist der zweithöchste seit November 2020 und der vierte Monat in Folge über der 50er-Marke, die Wachstum von Kontraktion trennt.

Die Umfrage zeigte eine Ausweitung der Dienstleistungsaktivitäten trotz enttäuschender Fabrikaktivitäten auf dem chinesischen Festland Anfang dieser Woche.

Laut Wang Zhi, Chefökonom der Caixin Insight Group, deuten die Messwerte darauf hin, dass sich die Dienstleistungsaktivitäten immer noch „schnell erholen“.

– Jihe Lee

Hongkongs bisher größte Notierung im Jahr 2023 stürzte letzte Woche ab, was darauf hindeutet, dass der Markt trotz Hoffnungen auf eine Erholung noch Zeit braucht, um sich zu erholen.

Die Aktien des chinesischen Spirituosenherstellers ZJLD Group fielen am ersten Handelstag am 27. April um fast 18 %.

„Die Stimmung in den IPO-Märkten hat sich noch nicht aufgebaut. Viele Branchen leiden immer noch“, sagte Ringo Choi, Leiter IPOs Asien-Pazifik bei EY.

„Die zugrunde liegende Wirtschaft funktioniert nicht sehr gut“, sagte Irene Zhu, Partnerin bei KPMG China. „Es besteht nach wie vor Besorgnis über das Hochzinsumfeld, und ein großes Interesse an der Region Greater China hängt mit der Erholung der Wirtschaft zusammen“, sagte Zhou.

Der Aktienkurs der ZJLD Group war in der vergangenen Woche relativ flach.

Lesen Sie hier die ganze Geschichte.

-Sheila Chiang

Für die asiatisch-pazifischen Märkte werden nächste Woche eine Reihe von Wirtschaftsdaten erwartet, darunter Inflationsdaten in China, die indische Industrieproduktion und die Handelsbilanz der Philippinen.

Am Montag gab Taiwan seine Handelsdaten bekannt. Citi-Ökonomen prognostizieren, dass Taiwans Exporte im April im Jahresvergleich um 21,4 % und die Importe im Jahresvergleich um 22,6 % gefallen sind.

„Nicht-Technologie-Exporte nach China müssen sich noch erholen (wie Handelsdaten aus China andeuten) und niedrigere Rohstoffpreise werden die Exporte drücken“, schrieben Citi-Ökonomen am Donnerstag in einer Mitteilung.

Chinas Handelsdaten für April werden ebenfalls am Dienstag zusammen mit Malaysias BIP veröffentlicht.

Am Mittwoch werden der Leistungsbilanzsaldo Südkoreas für März und die Arbeitslosenquote für April erwartet.

Chinas PPI und CPI sollen am Donnerstag veröffentlicht werden. Für den Monat März stieg Chinas CPI-Wert geringfügig um 0,7 % im Jahresvergleich, während der PPI einen Rückgang von 2,5 % im Jahresvergleich verzeichnete. Die Philippinen haben an diesem Tag auch ihr BIP für Q1 gemeldet.

Die indische Industrieproduktion für März wird am Freitag veröffentlicht, nachdem sie im Februar ein annualisiertes Wachstum von 5,6 % verzeichnet hatte. Citi-Ökonomen erwarten, dass die Gesamtinflationsrate im Jahresvergleich um etwa 4,8 % sinken wird, was den ersten Wert unter 5 % seit November 2021 darstellt.

– Jihe Lee

Goldman Sachs hat eine Reihe von Energieaktien identifiziert, die man vor einer erwarteten Verschiebung der Marktstimmung in Richtung Öl- und Gassektor halten sollte.

Die Wall-Street-Bank sagte, sie habe aufgrund einer Änderung in der Art und Weise, wie ESG-Investoren – oder diejenigen, die ESG-Faktoren berücksichtigen – an Investitionen herangehen, eine größere Eigenverantwortung für den Energiesektor festgestellt. Anstatt fossile Brennstoffe vollständig abzuschaffen, konzentrieren sie sich laut der Bank mehr auf Geschäfte mit diesen Unternehmen, um bessere Umweltergebnisse zu erzielen.

Goldman fügte hinzu, dass ESG-Fonds ihr Engagement im Energiesektor in den ersten drei Monaten dieses Jahres um 8 Prozentpunkte erhöht haben.

CNBC Pro-Abonnenten können hier mehr lesen.

– Ganesha Rao

Für den Fall, dass die Märkte eine Rezession vermeiden, werden die Zinsen laut Goldman Sachs wahrscheinlich als nächstes steigen und die Bewertungen unter Druck setzen. In diesem Fall fordert die Bank Investoren auf, sich auf Märkten außerhalb der Vereinigten Staaten zu positionieren

„Wir empfehlen weiterhin, billige Märkte außerhalb der USA mit einem ähnlichen Wachstumsprofil zu übergewichten. Die Renditen für Dollar-abhängige Anleger sollten auch von einem allmählichen Rückgang des Dollars profitieren“, schrieben mehrere Analysten am Donnerstag in einer Mitteilung.

Das Unternehmen fügte hinzu, dass es das Wachstum von Qualität und Stabilität von Unternehmen mit finanziellen Margen „zusammen mit einigen tiefen Werten – Energie, natürliche Ressourcen und europäisches Bankwesen“ begünstige. Auch unsere Strategen in den USA und Asien bevorzugen hochwertige und defensive Titel.

– Hakyung Kim

Der Handel mit Aktien von Western Alliance Bancorp wurde am Donnerstag mehrmals eingestellt, als die Aktie um 58,2 % fiel. Der Schritt kommt, als der regionale Bankkonkurrent Backwest Bancorp einen Verlust von 59 % verzeichnete, nachdem bekannt wurde, dass ein Verkauf geprüft wird. Der S&P Regional Banking ETF von SPDR verlor am Donnerstag angesichts der Unsicherheit mehr als 9 %.

Eine Runde von Wirtschaftsdaten am Donnerstagmorgen war größtenteils schlechter als von der Wall Street erwartet.

In der Woche bis zum 29. April wurden insgesamt 242.000 Anträge auf Arbeitslosenunterstützung gestellt, was höher ist als die Dow Jones-Schätzung von 236.000. Die Arbeitsproduktivität fiel im ersten Quartal um 2,7 % gegenüber Schätzungen von einem Rückgang von 1,9 %, während die Arbeitskosten, ein Maß für die Inflation, im ersten Quartal um 6,3 % zulegten und damit über den Erwartungen von 5,5 % lagen.

Schließlich ging das Handelsdefizit auf 64,2 Milliarden Dollar zurück, aber es war höher als die Schätzung von 63,1 Milliarden Dollar.

– Jeff Cox

Die Europäische Zentralbank hat am Donnerstag die Zinssätze entsprechend den Markterwartungen um einen Viertelprozentpunkt angehoben und festgestellt, dass die Inflation sehr hoch bleibt und der zugrunde liegende Druck anhält.

Einen Tag, nachdem die US-Notenbank eine ähnliche Erhöhung angekündigt hatte, erhöhte die Europäische Zentralbank ihre wichtigsten Kreditzinsen auf 3,75 %, 4 % und 3,25 %, nahe dem höchsten Stand seit 15 Jahren. Der Schritt der Fed hob den Tagesgeldsatz auf einen Zielbereich von 5 % bis 5,25 % an.

Die allgemeine Inflationsrate liegt in der Eurozone bei rund 7 % und damit deutlich über der Zielmarke der Europäischen Zentralbank von 2 %.

– Jeff Cox